‘s Werelds grootste pensioenfondsen groeien weer

Het vermogen van de top 300 pensioenfondsen is in 2023 met 10% gestegen, waarmee de daling van 13% in 2022 wordt ongedaan gemaakt. Echter, de activa zijn nog niet terug op het vorige hoogtepunt. ‘s Werelds grootste pensioenfonds kan binnenkort na 21 jaar zijn toppositie verliezen.

Overzicht

Op 19 september 2024 meldt het Thinking Ahead Institute in samenwerking met Pensions & Investments dat de 300 grootste pensioenfondsen ter wereld in 2023 weer groei hebben vertoond. Het beheerd vermogen (AUM) steeg tot $22,6 biljoen, van $20,6 biljoen aan het einde van 2022, dankzij enige stabilisatie na een periode van hoge economische onzekerheid.

De grootste pensioenfondsen toonden een snellere groei dan hun kleinere tegenhangers, met een stijging van 12% voor de top 20, tegenover 10% voor de gehele top 300. Dit resulteert in een samengesteld jaarlijks groeipercentage (CAGR) van 5,4% voor de top 20, tegenover 4,7% voor de hele lijst over de laatste vijf jaar.

Grootste fondsen

Het Government Pension Investment Fund of Japan (GPIF) is nog steeds het grootste fonds ter wereld met $1,59 biljoen in beheer, maar het Noorse staatspensioenfonds volgt op de voet met $1,58 biljoen. Het Noorse fonds zag een indrukwekkende groei van 22% in activa en kan volgend jaar de toppositie overnemen.

Jessica Gao van het Thinking Ahead Institute benadrukt dat ondanks de groei de beleggingsomgeving complex blijft door macro-economische en geopolitieke onzekerheden. Ze wijst op de noodzaak van aanpassingsstrategieën in het licht van toenemende systeemrisico’s, zoals klimaatverandering.

Catheleyne van Erp van WTW benadrukt het belang van een robuuste governance structuur om fondsen in lijn te houden met hun investeringsdoelen, zeker nu geopolitieke risico’s toenemen.

Beleggingsallocaties

• De top 20 pensioenfondsen investeerden gemiddeld 43% in aandelen, 35% in vastrentende waarden en 22% in alternatieve beleggingen en contanten.
• Regionale verschillen in assetallocatie zijn significant, met Europa die een lagere weging voor aandelen heeft (31%) vergeleken met Azië-Pacific (45%) en Noord-Amerika (45%).

Top 20 pensioenfondsen (in US$ miljoen)

Dit artikel is een ingezonden persbericht en valt buiten de verantwoordelijkheid van de redactie.

In 2023 herstelden de 300 grootste pensioenfondsen ter wereld zich met een groei van 10% in hun beheerd vermogen tot $22,6 biljoen, na een daling van 13% het voorgaande jaar. Het Japanse Government Pension Investment Fund blijft het grootste fonds met $1,59 biljoen, maar wordt op de voet gevolgd door het Noorse staatspensioenfonds, dat binnenkort de toppositie kan overnemen.